07.11.2024
Thematic strategies in the face of disruptive events
In 2022, a survey by BNP Paribas AM and Coalition Greenwich showed that 88% of wholesale investors and 36% of institutional investors were keen on thematic strategies.
Kompetenz bei Multi-Asset-Strategien
Bleiben Sie mit unseren von Expertenhand konzipierten Multi-Fonds-Strategien in komplexen Märkten auf Kurs.
In einer Welt im Wandel mit entsprechender Marktdynamik steht und fällt der Anlageerfolg eines Multi-Asset-Portfolios mit der richtigen Auswahl und Mischung der besten externen Fondsmanager. Genau darin liegt seit über zwanzig Jahren unsere Kernkompetenz. Mit einem strengen proprietären Verfahren filtern unsere markterfahrenen Anlageexperten die Best-in-Breed-Fonds heraus und kombinieren sie zu einem auf Ihre Ziele zugeschnittenen diversifizierten Portfolio.
Das Potenzial von Multi-Asset-Anlagen
Sie sind auf der Suche nach Anlagen mit Potenzial? Wir finden sie.
Risikodiversifizierung über verschiedene Anlageklassen
Zugang zu spezialisierten Fonds in jedem Marktsegment
Renditeoptimierung durch geschickte Fondsauswahl und Stilkombinationen
Differenzierter Anlageansatz
Sie wünschen sich Beratung? Wir erbringen Expertise.
Das Fundament unseres Ansatzes ist eine akribische Bottom-up-Fondsauswahl. Dabei greift unsere Überzeugung, wo Potenzial liegt. Jeder externe Fonds durchläuft einen proprietären Screening-Prozess, bevor er in unsere konzentrierten High-Conviction-Portfolios aufgenommen wird. Im Zuge dieses strengen Auswahlprozesses werden die Fonds auf Transparenz, einen konstanten Leistungsausweis und Mechanismen zur Gewährleistung eines Interessengleichlaufszwischen Managern und Anlegern geprüft. So ist sichergestellt, dass unsere ausgewogenen Long-only-Lösungen dem Risikoprofil aller Anlegerinnen und Anleger entsprechen.
Sind Sie bereit, Ihre Anlagestrategie mit einem Multi-Asset-Ansatz auf das nächste Level zu heben?
Entwickeln Sie im Dialog mit unseren Spezialisten ganz auf ihre besonderen Ziele zugeschnittene Lösungen.
Das Potenzial von aktivem Management nutzen
- Quantitatives Screening: Unser proprietäres Scoring-Modell filtert ein riesiges Fondsuniversum. Bewertet werden dabei unter anderem die risikobereinigte Wertentwicklung, die Stetigkeit in der Renditeentwicklung und die Marktabdeckung.
- Qualitative Due Diligence: Eine Vorauswahl von Fonds wird einer eingehenden Prüfung im Hinblick auf Investment-Team, Prozess, Transparenz und Kapazitäten unterzogen.
- Ergänzender Stilmix: Wir kombinieren Manager mit besonderem Profil, das Synergien im Portfolio erwarten lässt, und optimieren so Diversifizierung und Renditepotenzial.
- Alphaorientierter Ansatz: Wir priorisieren die Auswahl von Best-in-Class-Managern gegenüber einer kurzfristigen taktischen Allokation, um eine langfristig überdurchschnittliche Wertentwicklung zu erzielen.
Unsere UBAM-Strategien
Unser Aushängeschild, die Leaders Strategy-Suite
"Die Auswahl der Fonds muss mit der Gesamtstrategie eines Instituts in Einklang stehen. Unser Ziel ist es, Anlegern eine breite Palette an High-Conviction-Fonds zu bieten, die für alle Märkte und Ziele geeignet sind. Effektive Überwachung der einzelnen Fonds setzt jedoch ein eingehendes Verständnis jeder einzelnen Anlageklasse voraus. Ausserdem muss man dazu immer den grösseren Zusammenhang sehen."
Einblicke für Anleger
Frequently asked questions about multi-asset investing
Konstante langfristige Überperformance gibt es kaum. Auch bei erfolgreichen Managern besteht hin und wieder Bedarf an zusätzlichen Ressourcen, um neue Strategien zu entwickeln oder den Vorstoss in neue Märkte zu wagen. Ein Plus unseres Auswahlprozesses sind grosse Erfahrung und robuste Datenlage. Damit haben wir einen echten Vorteil bei der Identifizierung von Fonds mit dem Potenzial, nachhaltig gute Ergebnisse zu liefern. Zur Sicherung konstant hoher Qualität unseres Multi-Fonds-Portfolios erfolgt eine regelmässige Überprüfung mit folgendem Ansatz:
- Direkter Dialog mit den Fondsmanagern, um ein grundlegendes Verständnis ihrer Strategien und ihres Marktumfelds zu entwickeln.
- Eingehende Fundamentalanalyse, bei der wir uns auf öffentlich zugängliche Informationen, proprietäre Datenbanken und unsere grosse Erfahrung mit ähnlichen Fonds in jeder Anlageklasse stützen.
- Förderung einer kollaborativen Teamstruktur, um einen effizienten Erfahrungs- und Wissensaustausch zu gewährleisten.
Multi-Fonds-Lösungen bieten Anlegerinnen und Anlegern ein diversifiziertes Konzept. Durch Verteilung des Anlagekapitals auf verschiedene Fonds, die unterschiedliche Anlageklassen, Branchen und Regionen abdecken, kann ein Multi-Fonds-Portfolio dazu beitragen, das Unterperformance-Risiko einzelner Anlagen zu reduzieren. Dieser Diversifizierungseffekt kann im Laufe der Zeit zu einer Glättung der Renditeentwicklung führen und die Volatilität des Gesamtportfolios im Vergleich zu stärker konzentrierten Positionen verringern.
Eine Multi-Fonds-Lösung ist in der Regel ein Mix verschiedener Fondsarten mit Aktienfonds für Kapitalzuwachs, Anleihefonds für Erträge und Stabilität und Geldmarktfonds für Liquidität. Auch sektorspezifische Fonds können in dem Portfolio enthalten sein, um bestimmte Branchen oder Themen abzubilden, oder alternative Fonds, um nicht traditionelle Anlageklassen miteinzubeziehen. Der genaue Fondsmix wird auf die Ziele und das Risikoprofil des einzelnen Anlegers zugeschnitten. Dabei steht die Optimierung der langfristigen risikobereinigten Rendite durch angemessene Diversifizierung im Vordergrund.
Auch wenn bei jeder Anlage ein gewisses Risiko besteht, können Multi-Fonds-Lösungen mit einem moderateren Risikoprofil punkten als Investitionen in Einzelfonds. Durch Diversifizierung über verschiedene Fonds, Anlageklassen und Strategien hinweg sollen bei Multi-Fonds-Portfolios die Auswirkungen einer Underperformance in einem einzelnen Bereich abgemildert werden. Dieser Diversifizierungseffekt kann zu einer Glättung der Gesamtrendite und geringerer Volatilität führen. Dabei ist jedoch zu beachten, dass das konkrete Risikoprofil von den einzelnen jeweils ausgewählten Fonds und der Zusammensetzung des Gesamtportfolios abhängt.
Das Team
An der Spitze des «Multi-Funds and Fund Research»-Bereichs bei UBP steht ein vernetztes Team erfahrener Anlageexperten in Europa und Asien.
Your contact
Cédric Le Berre, Senior Investment Specialist
Das Team in Zahlen und Fakten
- Mehr als USD 15 Mrd. in Multi-Asset-Portfolios und aktiven Empfehlungen
- Alle Portfoliomanager und Analystinnen arbeiten über alle Strategien hinweg auf der Grundlage derselben Philosophie und eines einheitlichen Prozesses
- Über 100 Jahre Erfahrung im Team bei geringer Fluktuation
- Erfolgsbilanz mit aktiven fundamentalen Investitionen seit 2011
18.09.2024
“We’re moving back into an environment that’s more conducive to hedge funds”
Hedge funds are seeing positive inflows this year, says UBP’s Nicolas Faller, who also talked to us about his preferences in terms of bond and equity investments.
11.09.2024
Value-creators beat the fade
You might have heard about our Swiss & Global Equity team’s investment approach, which revolves around cash-flow return on investments (known as CFROI – Source: UBS HOLT) and the selection of companies with high and stable CFROI only for some of its portfolios. This is a measure that gives an indication of a company’s ability to create value.
13.08.2024
Was Finanzkennzahlen über die Solidität einer Bank aussagen
Der Sommer ist in vollem Gange, und mit ihm kommt die Saison der Halbjahresergebnisse der Schweizer Banken. Diese Mitteilungen weisen manchmal eine Fülle von Abkürzungen wie CET1, LCR oder NSFR auf, allesamt Finanzkennzahlen, mit denen die Zahlungsfähigkeit einer Bank berechnet werden kann.
22.07.2024
Geschäftsergebnis für das erste Halbjahr 2024
Die Union Bancaire Privée kündigt Gewinnsteigerung um 24,6% auf CHF 138,1 Millionen an
04.07.2024
Things are looking up for hedge funds
Allnews, Nicolette de Joncaire (11.06.2024) - Since 2022, certain strategies have been putting in solid performances and their outlooks are excellent. We talk to UBP’s Kier Boley.
21.06.2024
How UBP bring in-house expertise to private market offerings
With a rise in popularity of alternative investments in recent years, UBP is tapping the private market space with a mixture of specialist in-house expertise and a highly selective approach to third-party manager solutions.
19.06.2024
Impact investing: looking for diversification in emerging markets
We believe that the time is ripe to consider allocations to emerging equities for impact investors. Mathieu Nègre, Co-Head of Impact Investing, covers both the regional and thematic aspects and shares our outlook.
18.06.2024
Hedge funds take centre stage for UBP dual events
UBP recently hosted a two-day conference on hedge funds in Geneva and London, featuring insightful panellists, to discuss and exchange ideas on the vigorous growth of the asset class.