08.04.2025
World growth under tariffs
The tariffs announcement by US President Trump last Wednesday evening exceeded most expectations, raising the average tariff on US imports from 2.5% to 24%, a level not seen since the 1930–40s.
Estruturação para todas as necessidades
O cliente procura flexibilidade e oportunidades. Nós estruturamos produtos que oferecem uma alternativa interessante aos ativos financeiros tradicionais.
Porquê um produto estruturado?
Os produtos estruturados constituem uma alternativa atrativa aos ativos financeiros diretos devido à sua adaptabilidade e vastas opções de personalização. Podem dar resposta a necessidades específicas através da utilização de um amplo conjunto de títulos subjacentes e adequar-se a várias expetativas de mercado em função do perfil de risco do cliente.
Após definir a solução mais adequada às suas necessidades específicas, tem acesso à nossa arquitetura aberta de 15 grandes emitentes, que assegura uma execução excecional em termos quantitativos e qualitativos, e os nossos especialistas estão ao seu dispor para lhe prestar todo o apoio necessário.
Depois, fazemos um acompanhamento proativo ao longo do ciclo de vida para garantir a otimização permanente dos seus investimentos.
Soluções flexíveis
Transformamos uma ideia de investimento em soluções exequíveis com inúmeras vantagens:
Melhoria da alocação de ativos
Use produtos estruturados para melhorar a alocação estratégica da sua carteira.
Várias classes de ativos
Sem aumentar o risco da sua carteira, pode aumentar a exposição a ativos de risco. Pode adicionar novas classes de ativos com baixa correlação com as que já tem na sua carteira e aumentar a diversificação por país e setor.
Oportunidades táticas
Pode ainda fazer transações táticas de curto prazo, tais como apostar numa determinada tendência de mercado ou num acontecimento que pretenda aproveitar.
A nossa oferta de produtos estruturados
Disponibilizamos cinco categorias de soluções de investimento à medida dos seus objetivos, sem perder de vista o nível de risco e retorno que pretende:
Estas soluções de investimento defensivas são adequadas para investidores que visam obter retorno com a segurança da proteção do capital predefinida e incondicional no vencimento.
Estas soluções destinam-se a investidores que visam o rendimento regular de cupões e que estão dispostos a prescindir da exposição ao potencial de valorização do ativo subjacente. Esta categoria tem mecanismos de proteção para redução do risco de perda em comparação com um investimento direto no subjacente.
Os produtos de participação destinam-se a otimizar a participação no desempenho de um ativo subjacente. Para este efeito, são empregues mecanismos de proteção para minimizar os riscos em comparação com um investimento direto no subjacente ou mecanismos de alavancagem para ampliar o retorno.
Os produtos indexados a crédito adequam-se a investidores que procuram aumentar o retorno em comparação com os investimentos em obrigações tradicionais, nomeadamente através de instrumentos cujos riscos associados a eventos de crédito envolvem o emitente e o devedor de referência.
Habitualmente designados por warrants, estes produtos destinam-se a investidores que procuram ganhar com os movimentos de valorização ou desvalorização de um ativo subjacente a troco do pagamento de um prémio.
A equipa
Os nossos experientes especialistas são profundos conhecedores dos produtos estruturados. Além disso, têm acesso ao conhecimento produzido internamente por mais de 200 especialistas em investimentos.
Membros da equipa
12
Anos de experiência (média)
15
Volume sob gestão
4 mil milhões de CHF
Team Head
Jeremy Bellaïche, Diretor Global de Produtos Estruturados
Prémios
WealthBriefing Swiss Awards 2025 - Best Structured Product Provider
02.04.2025
Technology: providing access to the Chinese market
Supported by innovation and the government, technology is the only Chinese sector offering great visibility.
26.03.2025
The Dollar and the Donald
Observers and investors were expecting the US dollar to go up in value. This was without counting on the new US administration’s erratic policymaking and announcements on tariffs. Where is it going next and what other factors are affecting the greenback?
19.03.2025
Europe: rewriting its future
The US–Europe relations prevailing since World War II are shifting.
13.03.2025
UBP House View - March 2025
Trump’s activism on the US economy is creating fears of recession. To navigate short-term turbulence, we have tactically scaled back our exposure to macro-sensitive assets, such as US equities, including US midcaps, along with high-yield and emerging-market debt, while increasing our allocation to gold.
04.03.2025
Can US equities sustain their momentum?
US corporate earnings growth is slowing. Unless it picks up again, stocks will become overvalued.
03.03.2025
The case for office conversion
In New York as well as other major metro areas, once-bustling corporate offices are now quieter, leading companies to adjust to a new reality: remote working is no longer a temporary solution but rather a structural shift. Consequently, corporates are actively reducing their office space footprints, significantly increasing vacancies in the sector.
27.02.2025
Silver: onwards and upwards
At UBP, we think that silver is set to rise substantially over the coming weeks and months, reflecting large global inventory shifts and an increasingly compelling valuation profile.
24.02.2025
DeepSeek: Chinese challenger enters the AI race
A new player has shaken the AI industry. DeepSeek, until recently a little-known Chinese start-up has launched DeepSeek-R1, a low-cost AI model challenging OpenAI’s ChatGPT, which is a stark reminder that the US is no longer the only competitor in the global AI race.
Glossário
Os produtos estruturados são instrumentos altamente flexíveis e eficientes que se adaptam a quase todos os objetivos de investimento e, ao contrário dos instrumentos de investimento tradicionais, também podem gerar retornos positivos em mercados em queda ou estagnados.
Os produtos estruturados são concebidos para dar resposta a perfis específicos de risco / retorno e / ou requisitos de diversificação que não podem ser alcançados com instrumentos de investimento tradicionais. Estes produtos podem ser estruturados para a maioria das classes de ativos, oferecendo uma alternativa personalizada aos investimentos diretos. São, portanto, ideais para adaptar uma solução de investimento às necessidades e preferências de um cliente.
Os produtos podem ser adaptados a todas as categorias de remuneração (proteção de capital, aumento de rendimento, participação e alavancagem) e no âmbito de todas as classes de ativos (ações, rendimento fixo, divisas e matérias-primas).