Investissement responsable

Cette stratégie établie de longue date, et qui repose sur une sélection basée sur des normes et sur l’engagement des entreprises, consiste à exclure des portefeuilles les sociétés présentant des caractéristiques ESG défavorables. Elles comprennent notamment les entreprises dont les activités commerciales sont en violation des traités, des normes ou des standards internationaux, ou encore celles qui sont exposées à des activités susceptibles de représenter un risque financier. Nous tenons à jour une «Liste d’exclusion» («Asset Management Exclusion List»), constituée des entreprises qui opèrent dans des secteurs d’activité controversés et dans lesquelles il nous paraît inapproprié d’investir. Nous disposons par ailleurs d’une «Watch List», regroupant les sociétés impliquées dans des controverses en matière d’ESG et qui présentent donc un risque accru en termes d’investissement. Notre Politique d’investissement responsable fournit de plus amples informations sur l’engagement des entreprises, les critères de sélection basés sur des normes, et les seuils appliqués aux différentes stratégies d’investissement.

Dans le cadre de leur processus de recherche et de sélection des émetteurs, les équipes d’investissement de l’UBP sont encouragées à évaluer les problématiques et les opportunités liées aux aspects environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG), qui comprennent notamment les questions climatiques. L’exposition aux risques ESG pose des défis croissants aux entreprises. Ne pas tenir compte de ces risques peut entraîner un préjudice de réputation, des inefficiences opérationnelles, un contrôle réglementaire, des amendes, et avoir ainsi, au final, des répercussions financières. Basée sur l’amélioration de la résilience du portefeuille, notre approche en matière d’intégration ESG nous donne une vision holistique des risques et des opportunités d’investissement. Les processus d’investissement sont spécifiques à chaque équipe d’investissement en fonction de leurs actifs et de leurs stratégies.

Dans le cadre de l’inclusion positive, les entreprises sont sélectionnées sur la base de leurs pratiques en faveur de la durabilité.Ceci englobe le filtrage («screening») d’entreprises et d’activités qui:

• apportent une contribution environnementale et sociétale en conformité avec la Taxonomie de l’UE,
• sont classées comme durables sur la base de la méthodologie interne à l’UBP, en ligne avec le Règlement UE sur la publication d’informations en matière de durabilité dans le secteur des services financiers («SFDR» - Sustainable Finance Disclosure Regulation), ou 
• disposent de pratiques ESG renforcées par rapport à leurs pairs.

Une franchise dédiée à ‘l’impact investing’ fait partie intégrante de nos pratiques en matière d’investissement responsable. Elle propose des solutions aux clients qui privilégient les investissements générant – en plus de la performance financière – un impact positif sur le plan environnemental ou social. Notre équipe ‘impact investing’ se donne également pour objectif de contribuer positivement aux pratiques des entreprises (p. ex. au travers de l’engagement actionnarial («stewardship»)).